财联社 5 月 20 日讯（记者 周晓雅）此前沸沸扬扬的外资资管机构施罗德决定关闭其在中国的全资公募子公司的种种传闻，终于实情落地。

施罗德基金发布声明，已向中国证监会提交了旗下部分公募基金的变更注册申请，拟将所管理的：施罗德恒享债券、施罗德中国动力股票、施罗德添源纯债的基金管理人由施罗德基金变更为路博迈基金。

同时，路博迈基金公告称，如经完成基金变更注册且基金管理人变更的议案获基金份额持有人大会审议通过，将同步承接相关变更基金的部分核心投资人员。双方均表示，将致力于确保平稳过渡，并将基金份额持有人利益置于首位。

如何正确理解施罗德集团的这一调整，调整意味着将发生哪些变化，对行业又有哪些影响？财联社记者梳理出以下要点。

1. 基于自身战略转型需要，施罗德集团对亚、欧、南美业务布局同步调整 ;

2. 施罗德集团仍将持续长期投入中国市场；

3. 路博迈基金同步承接产品和相关核心投资人员；

4. 路博迈基金已构建完备业务布局，表示有信心、有能力做好中国资管业务；

5. 外资独资公募近年发展成色初现，虽然在行业规模占比较小，但已有外资独资公募非货规模翻倍。

要点一：基于自身战略转型需要，施罗德集团对亚、欧、南美业务布局同步调整

聚焦到此次调整的当事人之一——施罗德集团的此次调整，主要源于该集团去年开展的转型计划。

作为一家全球领先的资管公司，施罗德集团在中国内地开展业务已超过 30 年，是中国金融市场双向开放的重要参与者和贡献者。目前，施罗德集团通过旗下多家境内持牌实体，提供了包括公募、私募市场投资工具以及银行理财产品等资管产品在内的广泛投资方案，并积极推动和参与双向跨境投资机制下的相关业务与合作。

不过，为了保持业务聚焦与提升运营效率，施罗德集团去年启动了为期三年的全球转型计划。作为此项转型的一部分，其在亚洲、欧洲和南美洲的特定市场进行业务布局及客户产品供给的精简与重塑，采取了将部分业务移交第三方运营、不再提供特定投资策略，或将业务重心重新聚焦于特定客户群体等举措。

对施罗德基金进行相应业务调整也是作为施罗德集团全球战略调整的一部分。这是基于施罗德集团整体中国战略不发生变化、继续在中国内地向客户提供包括公募基金、私募市场投资工具以及银行理财产品等丰富投资选择框架。

要点二：施罗德集团仍将持续长期投入中国市场

在前述的整体中国战略不发生变化前提下，施罗德集团表示，仍将持续对中国市场的长期投入与坚定信心。

该集团表示，中国市场蕴含着巨大机遇，集团始终坚定致力于中国市场的长期发展与成功，并将持续深耕中国市场，为中国投资者在包括公募与私募在内的广泛资管市场提供多元化的投资解决方案与产品服务。

具体来看，施罗德集团将继续投入客户关系建设，并与国际及境内合作伙伴稳固高效协作，以实现客户在当下及长期所期望的成果。

Wind 数据显示，截至今年一季度末，施罗德基金旗下有 4 只公募基金，除去计划调整的 3 只，剩余的施罗德添益，在一季度末规模不足 1 亿元，4 只产品合计规模为 16.95 亿元。

要点三：路博迈基金同步承接产品和相关核心投资人员

作为此次调整的另一当事人，路博迈基金承接相关基金管理业务，充分彰显了路博迈集团对中国资本市场长期发展前景的坚定看好与持续深耕的战略决心。

自 1939 年创立以来，路博迈集团始终将实现长期稳健的投资回报作为发展宗旨。集团在 2008 年入局中国，紧抓金融开放风口，搭建起公募、私募、QDLP 一体化综合资管体系。

旗下独资公募路博迈基金融合全球经验与本土优势，恪守合规与投资者利益优先原则，确立本土深耕、全球赋能的长期发展思路。

2008 年进入中国市场后，路博迈集团积极把握金融开放机遇，路博迈基金作为集团在华全资公募机构，未来将依托 " 本土团队 + 全球赋能 " 策略，稳妥推进基金平稳过渡与规范运作。

此外，路博迈集团 2018 年获批开展的 QDLP 业务已稳居国内行业第一梯队，现已顺利发行 12 只相关产品，累计获批额度逾十亿美元。

要点四：路博迈基金已构建完备业务布局

路博迈基金自身也是近年新设的外资独资公募，自 2022 年获批展业以来，该公司持续夯实投研实力、丰富产品矩阵，深度融合全球成熟投资经验与本土市场实操优势，坚守投资者利益至上原则，严守合规经营底线，聚力打造业绩稳健、行稳致远、值得长期信赖的国际化资管品牌。

目前，该公司已陆续推出股票、混合、债券等多品类公募产品，构建起覆盖权益、固收、多元资产及跨境配置的完备业务布局，旗下 19 只公募基金运作平稳有序。Wind 数据显示，截至一季度末，路博迈基金的公募在管规模为 144.70 亿元。

一方面，公司旗下的权益团队在各类产品线上持续深耕，量化团队在多只产品上采取了具有路博迈特色的投资策略，其超额收益获取能力得到了市场的验证和投资人的认可。

另一方面，固收及多资产团队坚持创新，于 2023 年 9 月发行了外商独资公募首只主动管理绿色债券基金，将全球领先的可持续投资理念与中国市场深度融合。

要点五：路博迈基金——有信心、有能力做好中国资管业务

路博迈基金认为，外资公募在中国市场的发展应该是一场脚踏实地的 " 重新创业 "。公司始终秉持敬畏市场、贴合本土发展理念，不盲目复刻海外既有经验，立足市场发展规律与投资者实际理财需求，持续打磨产品与服务，以长期稳健业绩，来回馈持有人的信任。

展望未来，路博迈基金有信心、有能力做好中国资管业务，期望以专业的能力践行受托责任，以长期坚守的理念深耕中国市场，助力投资者实现长期财富增值，为资本市场高质量发展贡献力量。

要点六：外资独资公募近年发展成色几何？

整体来看，从 2002 年的合资试点起步，到 2017 年外资持股比例放开，再到 2020 年取消持股比限制，行业迎来首批外资独资公募，至今外资公募已经走过了二十余年的发展历程。

整体来看，截至今年一季度末，行业有 9 家外资独资公募，包括 2020 年以后新设的 6 家外资独资公募，和 3 家从合资转为独资的公募机构。这 9 家机构一季末的合计在管公募规模为 4104.26 亿元，占行业总规模（37.53 万亿元）的 1.09%。

虽然规模尚待增长，但是从产品业绩表现和业务布局的情况来看，不少公募已呈现较为亮眼的特色。

比如，作为目前在管公募规模最大的一家，摩根基金截至今年一季度末规模为 2319.41 亿元，在货基、权益基金、债基、QDII 产品皆有布局，仅非货公募规模攀升至 1392.38 亿元，较三年前翻倍。

同时，该公司投研能力也得到市场验证，近三年合计为持有人创造 265 亿元利润，截至 4 月底，公司旗下共有 12 只 " 双十 " 主动权益基金，诞生了摩根新兴动力基金等 " 十倍基 "。

仅次于摩根基金，宏利基金今年一季度末在管公募规模也达到 1143.98 亿元。在科技赛道颇具特色的摩根士丹利基金，旗下大摩沪港深科技，成为年内 外资公募主动权益最大新发产品，新发规模达到 44.24 亿元。